r****9 发帖数: 2 | 1 不知道发错版了没
时间(month):0,1,2,3,4,5,6,7,8,9,10,11,12,13,17.
CF: 0,0,0,0,100,0,0,0,0,0,100,0,0,0,0,0,1100.
是一个semi annual bond,已经pay了一个coupon了,所以现在是在中间。
现从treasury forward rate curve 上用interpolation得到了
1 month rate:r1
2 month rate:r2
3 month rate:r3
.......
怎么算 time zero的present value?这种情况用continuous compounding 是不是不对? | d********t 发帖数: 9628 | 2 dirty value?
对?
【在 r****9 的大作中提到】 : 不知道发错版了没 : 时间(month):0,1,2,3,4,5,6,7,8,9,10,11,12,13,17. : CF: 0,0,0,0,100,0,0,0,0,0,100,0,0,0,0,0,1100. : 是一个semi annual bond,已经pay了一个coupon了,所以现在是在中间。 : 现从treasury forward rate curve 上用interpolation得到了 : 1 month rate:r1 : 2 month rate:r2 : 3 month rate:r3 : ....... : 怎么算 time zero的present value?这种情况用continuous compounding 是不是不对?
| T********g 发帖数: 42 | 3 有感于版上气氛不高,俺来献丑尝试回答下。
俺感觉这个题比较基本,你找出Zero-rate,然后Discount一下就可以。注意是Zero-
rate,不是你说的Forward Rate。
另外,Bond的Settlement可能会加上Accrued Interests,像楼上所讲的Dirty Value。
但是我觉得只算Present Value的话,你不用考虑那个。 | T********g 发帖数: 42 | 4 有感于版上气氛不高,俺来献丑尝试回答下。
俺感觉这个题比较基本,你找出Zero-rate,然后Discount一下就可以。注意是Zero-
rate,不是你说的Forward Rate。
另外,Bond的Settlement可能会加上Accrued Interests,像楼上所讲的Dirty Value。
但是我觉得只算Present Value的话,你不用考虑那个。 | r****9 发帖数: 2 | |
|