a****o
发帖数: 6612 | 1 ref 8/31/2015 (Oct. future)
WTI 43.79
uwti 1.08
dwti 136.3
WTI 33
uwti 0.46 0.28
dwti 318.48 237.05
WTI 34
uwti 0.51 0.36
dwti 291.20 227.72
WTI 35
uwti 0.55 0.43
dwti 266.94 218.38
WTI 36
uwti 0.60 0.50
dwti 245.31 209.04
WTI 37
uwti 0.65 0.58
dwti 225.95 199.70
WTI 38
uwti 0.71 ... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 2 ref 8/7/2015 (Sep. future)
WTI 44.14
uwti 1.24
dwti 149.18
WTI 40
uwti 0.92 0.89
dwti 200.46 191.16
WTI 41
uwti 0.99 0.98
dwti 186.15 181.02
WTI 42
uwti 1.07 1.06
dwti 173.16 170.88
WTI 43
uwti 1.15 1.14
dwti 161.36 160.74
WTI 44
uwti 1.23 1.23
dwti 150.61 150.60
WTI 45
uwti 1.31 ... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 3 WTI 56.50 Reference: 7/2/2015 August futures
uwti 2.80
dwti 75.25
WTI 62.00
uwti 3.70 3.62
dwti 56.95 53.27
WTI 60.00
uwti 3.35 3.32
dwti 62.83 61.27
WTI 58.00
uwti 3.03 3.02
dwti 69.56 69.26
WTI 57.00
uwti 2.87 2.87
dwti 73.29 73.25
WTI 56.00
uwti 2.73 2.73
dwti 77.28 77.25
WTI 55.00
uwti 2.58... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 4 ref 8/11/2015 (Sep. future)
WTI 43.28
uwti 1.17
dwti 156.2
WTI 38
uwti 0.79 0.74
dwti 230.78 213.37
WTI 39
uwti 0.86 0.82
dwti 213.48 202.54
WTI 40
uwti 0.92 0.90
dwti 197.86 191.71
WTI 42
uwti 1.07 1.07
dwti 170.92 170.06
WTI 44
uwti 1.23 1.23
dwti 148.66 148.40
WTI 45
uwti 1.32 ... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 5 ref 8/13/2015 (Oct. future)
WTI 42.9
uwti 1.09
dwti 166.5
WTI 39
uwti 0.82 0.79
dwti 221.61 211.91
WTI 40
uwti 0.88 0.87
dwti 205.40 200.27
WTI 41
uwti 0.95 0.95
dwti 190.74 188.62
WTI 42
uwti 1.02 1.02
dwti 177.43 176.98
WTI 43
uwti 1.10 1.10
dwti 165.34 165.34
WTI 44
uwti 1.18 1.17
dwti ... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 6 ref 8/13/2015 (Sept. future)<==九月期货
WTI 42.26
uwti 1.08
dwti 167.28
WTI 35
uwti 0.61 0.52
dwti 294.46 253.49
WTI 38
uwti 0.79 0.75
dwti 230.08 217.87
WTI 39
uwti 0.85 0.83
dwti 212.83 205.99
WTI 40
uwti 0.92 0.91
dwti 197.27 194.12
WTI 41
uwti 0.99 0.98
dwti 183.18 182.24
WTI 42
uwti... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 7 ref 8/19/2015 (Oct. future)
WTI 41.88
uwti 0.96
dwti 184.84
WTI 35
uwti 0.56 0.49
dwti 316.67 275.94
WTI 38
uwti 0.72 0.69
dwti 247.44 236.21
WTI 39
uwti 0.78 0.76
dwti 228.89 222.97
WTI 40
uwti 0.84 0.83
dwti 212.15 209.73
WTI 41
uwti 0.90 0.90
dwti 197.00 196.49
WTI 42
uwti 0.97... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 8 ref 8/24/2015 (Oct. future)
WTI 38.9
uwti 0.79
dwti 219
===> 以下为理论最高价格。
WTI 35
uwti 0.58
dwti 300.67
WTI 38
uwti 0.74
dwti 234.93
WTI 39
uwti 0.80
dwti 217.32
WTI 40
uwti 0.86
dwti 201.42
WTI 41
uwti 0.92
dwti 187.04
WTI 42
uwti 0.99
dwti 174.00
WTI 43
uwti 1.07
dwti 162.14
WTI 44
uwti 1.14
dwti 151.33
WTI 45
uwti 1.22
dwti 141.47
... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 9 ref 8/4/2015 (Sep. future)
WTI 45.89
uwti 1.4
dwti 133.7
WTI 41
uwti 1.00 0.95
dwti 187.47 176.44
WTI 42
uwti 1.07 1.04
dwti 174.40 167.70
WTI 43
uwti 1.15 1.14
dwti 162.51 158.96
WTI 44
uwti 1.23 1.23
dwti 151.68 150.22
WTI 45
uwti 1.32 1.32
dwti 141.79 141.48
WTI 46
uwti 1.41 ... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 10 ==>往后六个月的估算价格。假定dwti每个月损耗5%，uwti每个月损耗10%。
0 1 2 3 4 5 6
WTI 35
uwti 0.58 0.52 0.46 0.41 0.37 0.33 0.30
dwti 300.67 286.84 273.64 261.06 249.05 237.59 226.66
WTI 38
uwti 0.74 0.66 0.59 0.53 0.48 0.43 0.38
dwti 234.93 224.13 213.82 203.98 194.60 185.65 177.11
... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 11 ref 7/27/2015
WTI 47.43
uwti 1.56
dwti 123.6
WTI 43
uwti 1.16 1.12
dwti 165.87 158.23
WTI 44
uwti 1.25 1.22
dwti 154.82 150.42
WTI 45
uwti 1.33 1.32
dwti 144.72 142.60
WTI 45.5
uwti 1.38 1.37
dwti 140.01 138.69
WTI 46
uwti 1.42 1.42
dwti 135.49 134.78
WTI 46.5
uwti 1.47 1.47
dw... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 12 ref 7/29/2015
WTI 48.7
uwti 1.69
dwti 113.16
WTI 45
uwti 1.33 1.30
dwti 143.43 138.95
WTI 46
uwti 1.42 1.41
dwti 134.28 131.98
WTI 47
uwti 1.52 1.51
dwti 125.89 125.01
WTI 48
uwti 1.62 1.62
dwti 118.18 118.04
WTI 49
uwti 1.72 1.72
dwti 111.09 111.07
WTI 50
uwti 1.83 1.83
dwti ... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 13 ref 7/22/2015
WTI 49.11
uwti 1.74
dwti 111.45
WTI 45
uwti 1.34 1.30
dwti 144.86 139.43
WTI 46
uwti 1.43 1.41
dwti 135.62 132.62
WTI 47
uwti 1.53 1.52
dwti 127.14 125.82
WTI 48
uwti 1.62 1.62
dwti 119.36 119.01
WTI 49
uwti 1.73 1.73
dwti 112.20 112.20
WTI 50
uwti 1.84 1.83
dwti 105.60 105.39
WTI 5... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 14 我看到有人说坚决持有UWTI到5，也可能是句玩笑话。UWTI不是股票，是随WTI期货价格
上下翻飞的蝴蝶。WTI期货价格上不去，或者上去之前先大跌一次，这个5的目标，今年
恐怕都难以实现。
以下是我自己对UWTI(三倍ETF)的理解，包括一些最基本的东西。有不对的地方大家指
正。
首先老生常谈，讲一下3倍ETF为何不宜长期持有：
例子一： 某日开盘WTI期货价为100，UWTI价格为100。当日收盘WTI期货价上涨10%，到
110，UWTI价格上涨30%为130。次日开盘WTI期货价为110（假设半夜没有波动），收盘
WTI期货价下跌 9.1% 回到 100， UWTI价格下跌为 130 X ( 1- 3 X 9.1%) = 94.5 .
可以看出，10%的先涨后跌的波动一次就会导致5.5 %的损耗。
例子二： 某日开盘WTI期货价为100，UWTI价格为100。当日收盘WTI期货价下跌10%，到
90，UWTI价格下跌30%为70。次日开盘WTI期货价为90（假设半夜没有波动），收盘WTI
期货价格上涨 11.1% 回到 100， UWTI价格上涨为 70 X ( 1 + 3 X ... 阅读全帖 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 15 short dwti 或者dgaz只要不爆，就能赚钱。这次dwti从70一路涨到170。假设70开始空
，那么到170时每股亏100，账面上需要170，也就是说，一开始的资金需要每股270。接
近1/4。而且现在不敢说就一定不再下跌了。如果留30%的资金，那就需要再加50。所以
，只能动用大概1/5的资金。当然，现在建空仓，可以多用一些。如果短期暴涨，uwti
涨一倍，dwti只降低一半。也就是说，uwti收益100%时，半仓空dwti的收益只有25%减
掉利息。
如果确认在底部或者接近底部，应该是买入uwti比dwti的风险小，收益高。
如果震荡，空的风险小，收益高。
：别all in, 留够cash不被平仓,等油跌倒30继续烧. 过半年再来看. 风险比UWTI小多
了. |
|
x*****c
发帖数: 209 | 16 估计石油跌到这个价格，做空dwti的人大增，现在dwti已经无股可short了。这么看的
话，石油还要跌，short squeeze这些空军
[在 OpAmp (windy) 的大作中提到：]
：IB有五百多万股dwti可烧
：
：........... |
|
s**********1
发帖数: 715 | 17 早上貌似还可以short dwti
看来看涨的多
[在 xgmeric (Max Well) 的大作中提到：]
：对啊，uwti有五百万可short，而dwti没有可short share了。说明dwti short
：interest很高啊。不知道为什么我的IB看不到short shares 和 %short to float，你
：........... |
|
a****o
发帖数: 6612 | 18 前天油价100块；UWTI 100块； DWTI100块；
昨天油价涨10%到110；UWTI 涨30%到130；DWTI跌30%到70；
今天油价跌9.1%回到100；UWTI跌27.3%到94.5; DWTI涨27.3%到89.1。
油价不变，UWTI和DWTI分别跌了5.5%和10.9%。 |
|
y***k
发帖数: 1078 | 19 按照前面的计算，油连续一个方向的时候，空并不好啊：
UWTI会上涨到（不考虑其他任何费用）EXP (3 X
10%) = EXP (0.3) = 135 %，要高于单日涨幅30%。相同情况下，DWTI会下跌多少呢？
DWTI会下跌到EXP (- 3 X 10%) = EXP (- 0.3) = 74.1 %， 跌幅只有25.9%
你long uwti，赚35%; 你空dwti， 赚25.9%。 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 20 有没股可借可能跟broker有关。如果没股可借，可以考虑入UWTI。
假设第一次空的时候，dwti价格是100。空100股是10000。
dwti降到90，你可以买回。这样你的帐号是11000。（不考虑费用和利息）。
这时候你再空，可以空122股。
dwti再降到80, 再买回。你的帐号会是12220。
如果你中间不买回再空，那么帐号是12000。
如果本金够大，那么额外的费用可以不计。如果wti价格“猪”的话，选择一个单日的
低点买回，稍高点再空，可以手续费，甚至利息都赚回。当然，如果大涨的情况下，不
要急于买回。 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 21 如果油价先涨后跌回到原点，那么dwti的损耗要大于uwti。
如果油价先跌后涨回到原点，那么uwti的损耗要大于dwti。
当然，dwti是不是还有本身操作上的损耗，我没有考虑。 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 22 理论上，如果WTI价格每日以极小的幅度上涨或者下跌，是没有所谓的振荡损耗的。
如果油价单日波动不大，那么损耗比较小。不考虑成交量的影响。如果油价单日涨3%，
次日再跌回原来价格，UWTI损耗0.5%, DWTI损耗1%。如果油价波动是1%，那么UWTI损耗
只有0.06%, 而DWTI是0.1%。这种影响可以是累加的。比如油价要是有100个交易日的波
动幅度每天有约1%，那么100天后油价回到原来地方，UWTI会大致有5%的损耗，DWTI则
是10%。
象今天，油价要是跌了3%的话，UWTI就有了约0.26%（~1.03^3-1.09）的损耗。要是将
来某天回涨时猛一点，会加剧损耗。 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 23 我给的是uwti 和dwti随wti短期内的价格上限和下限。 长期来讲，由于contago, 可以
认为uwti的上限是“不可能”达到的。对于dwti，contago会导致dwti的实际价格要高
一些。
第一组是今天某个时刻的价格，作为参考。没有考虑contago。 |
|
C*******r
发帖数: 10345 | 24 还有人敢烧DWTI这种玩意？
算个帐，60块钱，烧100股dwti，到现在不放，230快，净亏1万7千，
同等价值6块时买1000股uwti，不过亏5250块。
上次有个版友的LD就是烧dwti亏费的。
烧都是短线，亏起来是没有上限的。 |
|
发帖数: 1 | 25 today: sell UWTI -buy DWTI-sell DWTI-Buy UWTI |
|
|
a****o
发帖数: 6612 | 27 不如割了重新找机会。Decay太狠了。
貌似美元再次暴力下跌的可能性变小。现在美国油产量过高，库存在急剧增加。短期没
有任何明显的理由可以刺激油价暴力回升。如果油价来回波动，UWTI的价格会越来越低
，回本的希望也越来越小。
如果库存没有增加，美国的原油产量开始下跌，油价在下个星期倒是有可能暴涨。
才发现你们谈的DWTI, DWTI适合空，可惜借不到。 |
|
x*****c
发帖数: 209 | 28 今天dwti都没有可以short的了
[在 OpAmp (windy) 的大作中提到：]
：IB有五百多万股dwti可烧
：
：........... |
|
s**********1
发帖数: 715 | 29 你用20% 仓位short。dwti再涨5倍你爆仓
dwti涨5倍 石油要到20才行
[在 xgmeric (Max Well) 的大作中提到：]
：就是容易爆仓啊，油价要是跌倒30，就爆仓了
：
：........... |
|
x*****c
发帖数: 209 | 30 对啊，uwti有五百万可short，而dwti没有可short share了。说明dwti short
interest很高啊。不知道为什么我的IB看不到short shares 和 %short to float，你
的IB能看到吗
[在 OpAmp (windy) 的大作中提到：]
：嗯，我看成uwti了，sorry
：
：........... |
|
x*****c
发帖数: 209 | 31 主要是大家觉得油价下跌空间有限了，所以纷纷加入short dwti的空军
[在 smartfish321 (fish) 的大作中提到：]
：早上貌似还可以short dwti
：
：........... |
|
a****o
发帖数: 6612 | 32 楼主好像是油价55时进的。买DWTI风险太高，需要油价快速回跌才行。因为你永远不知
道到底跌多少，所以会有点小利的时候卖了，然后油价继续跌，只能看着油价跌干瞪眼
；如果一直握在手里，油价上下翻腾几天，最后就算跌到比较低的价位，DWTI的损耗也
会导致获利微薄，甚至不得不割肉。 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 33 抛UWTI锁利没有错呀。沙特要是突然发话说限产，油价立马冲到75，DWTI至少降到22%
， 油价涨的大趋势下，任何时候都不建议买DWTI。 |
|
a****o
发帖数: 6612 | 34 正解，胆小的可以空。现在空dwti和uwti的利息都很低。赚了当天就跑！套了也不要慌
，如果是uwti过两天就跌回来了。如果是DWTI，大不了等两个月，肯定赚。 |
|
m********3
发帖数: 4806 | 35 请教下为什么要空dwti和uwti，而不是直接买uwti或dwti呢？有什么特别的好处吗？ |
|
a****o
发帖数: 6612 | 36 是。但是有办法可以提高空的利润。比如dwti每跌5% 或者 10%的时候，buy to cover
的同时用同样的价格再空。 空的利润要低，而且要付额外的利息。但是这些成本可能
比损耗低。在目前升水的情况下，可以认为油价的大趋势在未来的两到三年都是涨。那
么空dwti实际上好操作而且风险相对较小。
？ |
|
s**h
发帖数: 477 | 37 事实说话， 从油价二次底部到现在算， 油并不是一直在涨
DWTI, 大概 170 ---> 64.62
UWTI, 大概1.8-----> 3.7
同样$10000, 持有UWTI已翻了倍了， short DWTI 也不过是赚了62%
cover |
|
W****r
发帖数: 138 | 38 今天DWTI出手了，美元指数下跌1%左右，油可能稳一稳（至少少跌0.5刀？）。等明天
或者周三再观望。一般来说，周三的数据会不好，还会继续跌，但是这波100（有人90
买的？）买的DWTI，涨到124已经不错了。楼主估计赚翻了吧？ |
|
a****o
发帖数: 6612 | 39 对于我来说，买dwti风险太大。
：今天DWTI出手了，美元指数下跌1%左右，油可能稳一稳（至少少跌0.5刀？）。等明天
：或者周三再观望。一般来说，周三的数据会不好，还会继续跌，但是这波100（有人
90 |
|
a****g
发帖数: 3027 | 40 Have been against the trend for the past month.
How about the risk holding onto the short options for another month before
the oil price re bounce?
How to avoid being wiped out? Is buying one month call options about 3X DWTI
to set upper limit to the loss by paying extra premium?
Want to get comments for LD to look at.
Also want to know important risk-control considerations when shorting 3X
DWTI. |
|
t***3
发帖数: 936 | 41 ：）我没收集未必的爱好，不象村长。
你每天查查dwti IB能不能借到，能借到，利息多少。借不到，哪怕你以前空的dwti都
要小心被buy in.能借到，利息越来越高，也要小心了。
比如ashr前几天空的利息是42%，今天就空不到。 |
|
t*******2
发帖数: 323 | 42 怎么方便查ib的short 利息？
[在 test3 (test3) 的大作中提到：]
：：）我没收集未必的爱好，不象村长。
：你每天查查dwti IB能不能借到，能借到，利息多少。借不到，哪怕你以前空的dwti都
：........... |
|
w****r
发帖数: 1384 | 43 一直没搞明白DWTI/UWTI之类的3倍杠杆的成本问题。
以DWTI为例，假如说我现在以120$一股买了100股,通过FIDELITY买的，commission是8$
。放在那里涨涨跌跌的最大range是$80-150$，最后3个月后，还是以$120一股卖出的，
commission还是$8，这样，commission成本是$16。除此之外还有别的损耗吗？ |
|
m***u
发帖数: 391 | 44 跟着白粉哥盘前all in了DWTI,感觉抄底油的比控油的人更多,心里学里大家更喜欢大跌
时抄底,大跌时继续做空的很少.今天买油的太多,所以DWTI大涨 |
|
e******7
发帖数: 504 | 45 上周末捂了一些DWTI，大家看看周一开盘怎么处理啊，估计能涨一定应该，
话说这个合约改了，影响DWTI价格吗？ |
|
c**2
发帖数: 8496 | 46 sold UWTI around 21.5 two weeks ago. I wonder what will be the alternative
to UWTI and DWTI after Dec 9?? Did not buy DWTI yesterday worrying about
the Dec 9 delisting.
SCO or UCO have K-1 tax trouble, so what else 3X ETF for oil? |
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w*****g
发帖数: 1415 | 48 觉得油价不可能在这个地位呆这么久。short DWTI可以吗？ |
|
x****9
发帖数: 2668 | 49 借不到。。。没有人长久握着
觉得油价不可能在这个地位呆这么久。short DWTI可以吗？ |
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|
